2013年中國松香形勢分析

　　中國是世界最大松香生產國，產量占世界60%以上，中國松香及深加工產品不僅廣泛應用于國內膠粘劑、印刷油墨、合成橡膠、涂料、食品等行業(yè)，同時中國也是世界最大的松香及深加工產品出口國家，這些產品漂洋過海造福幾十個國家及地區(qū)的工業(yè)生產及日常生活。因此世界經濟大環(huán)境的好壞，直接影響到松香的需求，進而影響到松香行業(yè)的發(fā)展。

　　華訊松香網：管總您好!請您結合國外的經濟情況談談我國松香市場面臨的經濟環(huán)境。

　　管清奎：世界經濟自2008年陷入危機，從此后的發(fā)展來看，世界經濟低潮期來臨已是不爭的事實。世界經濟需要較長的時間筑底，才能重新走上正常的增長道路。今年是2008年金融危機以來的第五個年頭，從中國松香主要出口目的地歐洲、日本、美國等地目前的形勢看，經濟基本企穩(wěn)，但離正常增長還有時日。

　　1) 歐洲作為中國最大的松香及深加工產品出口地區(qū)，從目前看經濟乏善可陳。歐洲內部許多經濟關系如債務問題、高失業(yè)問題仍待理順，國際貨幣基金組織預估歐洲2013經濟仍處于小幅度萎縮狀態(tài)，情況與2012年大體持平或略有好轉，預計2013歐洲對中國松香需求的增長難有貢獻。

　　2) 日本作為中國松香經濟第二大進口國，但近來中日經濟關系由于受到釣魚島之爭影響，一季度中日貿易總額下降了10%，與同期中國進出口同比增長10%形成較大反差。2013年，隨著日本“安倍經濟”政策開始實施，以日元極度寬松作為主要手段的經濟拉動政策，日元大幅度貶值對日本2013年出口將起到推動作，從而刺激日本對包括松香在內的原材料需求。由此來看，2013年松香對日本出口有望取得一些進展，但日元大幅貶值也快速的提高了日本企業(yè)的進口成本，對松香價格產生很大的負面影響。

　　3) 美國直接進口中國松香及深加工產品并不多，排在第五位之后，但美國作為世界經濟火車頭，美國經濟影響整個世界的經濟，對中國松香行業(yè)的影響很大。從目前看，2013年美國經濟復蘇進度有所加強，股市也創(chuàng)造新高，若美國經濟復蘇少一些曲折，將進一步改善中國松香行業(yè)信心。

　　華訊松香網：08年的經濟危機確實給世界經濟帶來了不小的影響。那么，從我國國內經濟環(huán)境來看呢?

　　管清奎：松香廣泛應用于我國經濟多個領域，經濟增長情況對松香行業(yè)發(fā)展至關重要，從2013年中央經濟會議所制定的經濟發(fā)展計劃來看，2013年中國經濟發(fā)展目標繼續(xù)處于較低的水平，目標維持在去年7.5%水平。而從近三個月經濟運行看，經濟發(fā)展動力不足，企業(yè)庫存高，銷售不暢，一季度總的出口增長率也只有10%，維持較低的增長水平。因此，2013年國內總的經濟環(huán)境仍不利于松香行業(yè)。

　　從剛剛公布的2013年第一季度經濟數據看，中國經濟基本處于穩(wěn)定運行狀態(tài)，GDP增長率為7.7%，低于大多數經濟機構的預測，表明中國經濟復蘇不會一帆風順，處于經濟大環(huán)境中的松香行業(yè)，需要尤其持謹慎的心態(tài)。

　　華訊松香網：影響松香行業(yè)的因素很多，不僅受氣候、資金、人氣等影響，受政策、國內經濟大環(huán)境及國際經濟環(huán)境的影響更大，應該說是一個典型的周期性行業(yè)。那么，從行業(yè)周期來說，您如何看待今年的松香市場?

　　管清奎：在松香行業(yè)中關于松香的價格規(guī)律有一個說法，那就是假如第一年是跌的話、那第二年就會是穩(wěn)、第三年則會漲，遵循著這樣一個傳統(tǒng)波動周期，以至于有漲一年吃三年的說法。但是隨著松香行業(yè)更加開放和松香更廣泛的應用于下游眾多行業(yè)，以及外部經濟環(huán)境不斷變化，影響松香行業(yè)的因素更加復雜，松香價格的波動周期亦有所改變。

　　從華訊松香網所收集2000年到2013年松香每月均價波動來看，這13年來松香大致經過了四個波動周期，即2000年-2002年，2003年-2005年，2006年-2010年以及2011年開始至目前我們所處的階段周期。

　　2013年，松香市場會是什么樣的走勢，松香每月均價會畫出漂亮的上升曲線嗎?大家非常關注。從上面的松香價格周期分析來看，松香價格波動周期有拉長的趨勢，開始周期可能是3年，上個周期是5年，本次周期是否也需要5年?如果這個趨勢形成，表明我們松香行業(yè)需要更久的時間才能走出低谷，因此2013年松香市場很可能仍然處于低谷，不容樂觀，也可能畫出一根平淡的曲線。

　　華訊松香網：看來松香行業(yè)的周期也不是一成不變的呢!那么，市場需求方面會不會有著更緊密的聯系呢?

　　管清奎：對松香有需求的行業(yè)有很多，我們看一下幾個典型行業(yè)近年來的市場情況：

　　1. 膠粘劑行業(yè)

　　從與松香聯系緊密的下游行業(yè)看，松香最大的應用行業(yè)膠粘劑增長速度在下降，由2011年之前的15%左右的年增長率，降至10%以下。

　　2. 合成橡膠行業(yè)

　　從松香第二大應用領域合成橡膠行業(yè)看，2012年增長速度也降至10%以下。

　　3. 油墨行業(yè)

　　油墨是松香第三大主要應用領域，同樣在經歷前期高速增長后，近兩年增長速度明顯下降，降低了對松香需求的拉動。

　　從以上數據看，受中國國內經濟繼續(xù)處于低潮期影響，2013年國內下游行業(yè)增長處于近幾年低位，對松香的需求預計增長乏力。

　　華訊松香網：看來近年來下游需求疲軟已是不爭的事實了。出口方面會不會樂觀一點呢?

　　管清奎：中國松香出口2006年左右達到了頂峰，近年來出口數量不斷的下滑，2012年出口量降至高峰年份一半以下。2012年出口松香16.78萬噸，同比2011年下降27.41%，出口深加工產品10.06萬噸，同比2011年下降6.08%，整個松香類產品出口減少了約7萬噸。影響出口的主要因素是歐洲債務危機、經濟疲軟，需求下降幅度較大。過去，歐洲是我國松香的主要出口目的地，在出口高峰的2006年，出口到歐洲的松香達17.6萬多噸，超過中國2012年全年對外出口總量，可見出口下滑是多么的嚴重。同時也說明了中國松香對國外市場的嚴重依賴程度。

　　相對于出口大幅下滑，相反出現了松香的進口。這個顯著的變化出現于2012年，國外松香開始登陸中國市場，2012年中國進口松香9918噸，2013年1-2月份，中國進口松香3480噸，而去年同期僅有488噸，增長幅度巨大，主要進口來源為印度尼西亞和巴西。國外松香不僅在國際市場上與中國競爭，也開始沖擊中國國內市場。

　　2013年中國松香出口是否極泰來取得象樣的增長?我們可以從過去兩個月的出口數據看出問題，2013年1-2月，中國松香出口數量1.78萬噸，比去年同期下降35%，形勢十分嚴峻，預計2013年出口市場對中國松香市場的推動作仍然十分有限。

　　華訊松香網：看來出口情況也十分嚴峻啊!在這樣的環(huán)境下，松香庫存量豈不是很大?

　　管清奎：受到2010年高價松香刺激，2011年中國松香產量大幅度增加，留下了庫存高企的后遺癥，至今對中國松香市場造成嚴重影響，從歷年產區(qū)經理會所統(tǒng)計的年底庫存看，近兩年松香的庫存數量處于高位，對2013年松香市場仍然造成持續(xù)的壓力。

　　關于最新的數據，昨天召開了2013年全國松香產區(qū)經理會議，會議統(tǒng)計出了2012-2013年松香產量數據，現發(fā)布如下：

　　2012年全國松香產量為69.76萬噸，較上年同比減小10%;2012年松香庫存約25.34萬余噸，較上年同比增長24%;2013年3月底庫存量約19.88萬噸，同比上年增長13%。以上數據希望得到行業(yè)的充分重視，采取相應的措施，進一步消化目前高企的庫存是當前迫切任務。

　　華訊松香網：松香市場如此低迷，那么今年的松香成本情況怎么樣?包山及采脂積極性有沒有受影響?

　　管清奎：我分別就包山成本、人工成本和包山及采脂積極性幾項解說一下吧。

　　1. 包山成本

　　根據中國林產工業(yè)協(xié)會松香分會及華訊松香網經過近幾個月的密切關注，2013年松林承包費用大體與2012年持平，雖然松香價格低迷，但山林擁有者仍然堅持較高的松林報價，否則寧愿不出租松林，導致2013年松脂成本中，這部分的成本與去年大體持平，難以下降。

　　松脂承包費依據松樹大小、樹種、采割年限及地形情況不同而有所區(qū)別，2013年松林承包費為6-8元/棵。

　　2. 采脂人工成本

　　采脂工人短缺在2013年尤其突出，在經歷松香持續(xù)低迷后，采脂工人不僅收入大降，對未來繼續(xù)從事這個行業(yè)的信心亦受打擊，不斷有采脂工人離開轉行。受松香市場前景低迷影響，2013年雖然采脂工人更加難找，但是松林承包商也不敢以提高工價來吸引更多的采脂工，避免賠本增加風險。目前2013年松林承包商與采脂工主流的采脂協(xié)議價大至在2.0-2.2元/斤，與2012年大體持平。

　　從2013年包山成本及采脂工人成本看，再加上必要的管理、運輸費用，今年松脂成本價并不低，大部分松脂供應商的成本達到4.0元/斤左右，松脂價格要在賺取1.0元/斤以上，大部分松脂供應商才有利可圖，換算成松香價格接近10000元/噸水平。

　　3. 包山及采脂積極性

　　年初是中國松脂生產傳統(tǒng)的包山季節(jié)，山林承包合同以及采脂工人招募以及上山做采脂前期工作，均在這段時間完成。2013年初低迷的松香行情對包山進展造成嚴重影響，根據調查，已有相當一部分松脂供應商在今年放棄這個行業(yè)轉做其他工作，也鮮有新人加入。采脂工的到位情況不佳，后期一些采脂工對工價要求很高，達到2.6-2.8元/斤，一些地方甚至有部分自有山林老板因招不到接受較合理工價的采脂工而放棄今年的采割工作。從包山積極性判斷，2013年松香產量繼續(xù)下調是難以避免的。

　　小結

　　從松香價格波動行業(yè)周期以及國內外環(huán)境看，目前松香行業(yè)及國內外環(huán)境均還處于低潮期，兩種因素疊加，加劇了松香行業(yè)走出低谷的困難度，松香行業(yè)需要更多的時間才能自我調整完畢。2013年仍將是松香的調整年，然而從包山成本及積極性上看，松香生產有其剛性成本，松香目前價格已與成本價相距不遠。2013年松香原料生產形勢不容樂觀，包山積極性低，采脂工人難找，預計產量將繼續(xù)下調，因此總體上看松香價格雖然難漲，但亦難以再次明顯下降。但是有時往往成本和市場又難以同步，中國的松香成本需要比照世界松香的成本，需要考慮高油松香的成本，甚至還要參考替代品成本，這些都是我們中國松香面臨的壓力。由此看來2013年松香價格走勢這條曲線充滿著神秘的不確定性。

　　華訊松香網：結合以上這些情況，您覺得今年的松香產業(yè)面臨著哪些問題?

　　管清奎：1.成本難降

　　受中國人口紅利下降，生活成本不斷上升影響，中國各行業(yè)面臨用工成本上漲的壓力，松香作為勞動密集型行業(yè)，受到的影響尤其嚴重。同時中國采脂松林更新乏力，老化嚴重，新的可采脂松林補充不足，采脂松林租金在目前的水平上難以下降，這兩個因素導致了中國松香在原料上的成本居高不下。成本剛性很大，阻礙松香用量擴大以及中國松香在國際市場上的競爭力。目前中國松香的成本已在10000元每噸左右，而其它脂松香生產國如巴西的成本，低于1500美元每噸即9000元每噸出頭，而印尼與越南的成本至少再低500元人民幣每噸以上。

　　2.去庫存化任務重

　　2011年中國松香產量大增以及當年經濟重陷低迷，導致松香庫存高企，目前仍然未能把庫存降到合理水平，較高的庫存與平淡的需求疊加，松香行業(yè)需要更多的時間進行去庫存化，2013年松香行業(yè)仍然面臨較重的去庫存化任務。只有中國松香的庫存降到與市場需求相匹配程度，松香行業(yè)才能擺脫低迷狀態(tài)。

　　3.需求增長乏力

　　從以上的國內外經濟形勢分析以及剛剛公布的第一季度中國經濟增長數據看，2013年中國松香行業(yè)面臨的國內外環(huán)境仍然較差，下游行業(yè)對松香需求的增長還在復蘇過程中，2013年松香需求仍在平淡中度過。

　　華訊松香網：請您針對今年的松香市場情況，給我們提一些建議和對策。

　　管清奎：從內外環(huán)境看，2013年松香產業(yè)形勢仍然不大樂觀，不僅需要在座的行業(yè)人士繼續(xù)努力奮斗，勵精圖治，也需要各級政府及科研機構加大對松香這個綠色產業(yè)的支持，爭取松香產業(yè)復蘇跟上甚至領先于經濟大環(huán)境。

　　1. 立足長遠、穩(wěn)定持續(xù)經營

　　金融危機后，國內外經濟發(fā)展進入了一個新的階段，短期內經濟形勢都難以恢復到危機前的快速增長狀態(tài)，因此對松香的需求，也處于緩慢增長的階段，因此短期內松香價格恢復到前兩年的高位是比較困難的，短期暴利難以再現，松香上下游經營者只有通過長遠規(guī)劃，加強誠信建設，穩(wěn)定經營，才會獲得較好的效益。

　　2.努力降低成本、提高競爭力

　　隨著中國經濟的不斷發(fā)展，以及人口紅利不斷消失，中國松香的低成本時代一去不復返，中國松香不僅受國外低價松香的影響，也受到石油樹脂的打壓，只有努力降低成本，才能保證松香下游產品的競爭力，從而避免國內外市場對中國松香需求萎縮。因此，在高成本時代，努力盡可能的降低中國松香的生產成本，積極通過改進生產技術，提高產品質;通過技術升級，開發(fā)新產品，提高產品的競爭力;避免與外國原料生產商在產品低層次上競爭。這一點尤其重要。

　　3.加快產業(yè)結構調整、避免惡性競爭

　　金融危機以及隨后的債務危機，世界經濟已傷筋動骨，非短期可以治愈，國內外經濟短期內是難以走出低谷，市場對松香的需求也不可能大幅增長，加上目前仍然較高的庫存，松香行業(yè)的擴張要非常謹慎。目前需要做得工作是：優(yōu)化資源配置和產業(yè)布局，解決核心技術缺乏、產品附加值低的問題。首要解決低水平重復建設和產能過剩的問題。單靠互相殺價、惡性競爭，只能傷害產業(yè)的健康發(fā)展。

　　4.科學生產、提高效率

　　中國松脂生產成本過高，很大程度上基于我們的生產效率太低。比如：巴西的人工成本比中國的還高，但是他們的生產效率高，因而成本比我們低。這其中的原因是多方面的，其一是他們的林地多處于平原地帶人工林，松林密度大，且采用化學采脂法，巴西的工人人均一年可以采割松脂25噸，而中國最高基本上處于5噸的水平，原因是我們的地形陡，松林密度低，不采用化學藥劑。印尼方面，他們采脂松林的胸徑大，大多也是人工林密度大。與國外相比，中國松脂的生產效率還是比較低的，有待我們積極去提高生產效率，從而降低生產成本。

　　總之2013年仍然是松香行業(yè)謹慎經營的一年，需要行業(yè)人士調整心態(tài)、保持信心，努力克服中國松香行業(yè)面臨的幾大難題，進行艱苦不懈的努力，促進中國松香行業(yè)盡快的走上全面復蘇的軌道。堅信最低迷的時期即將過去，松香行業(yè)一定會迎來美好的明天!